Lehrziel:
- Die Studierenden begreifen die stochastische Finanzmathematik als Teil der interdisziplinären
Finanzmarkttheorie und sind in der Lage, einfache Finanzmärkte zu modellieren.
- Die Studierenden kennen die zentralen Probleme der Finanzmathematik (Bewertung von Finanzgütern,
Absicherung von Claims, Portfoliooptimierung).
- Sie lernen den sicheren Umgang mit Grundkonzepten der Finanzmathematik und beherrschen
Bewertungs- sowie Absicherungsmethoden für ausgewählte Finanzmarktmodelle (zeitdiskrete Modelle,
Black-Scholes-Modell).
Lehrinhalt:
- Einführung: Finanzgüter, Finanzmärkte und No-Arbitrage-Prinzip
- Preistheorie, Hedging und Fundamentalsatz in Ein- und diskreten Mehrperiodenmodellen
- Amerikanische Claims und Stopp-Probleme
- Vom Cox-Ross-Rubinstein-Modell zum Black-Scholes-Modell. |
